经济下行的影响或已开始显现。据银监会昨日公布的数据显示，我国商业银行不良贷款余额在第三季度出现反弹，较第二季度末增加了约229亿元。分析人士认为，在未来的一年内，银行不良贷款都有可能出现大量增加，关注点则集中于中小企业、制造业和房地产。
较年初仍双降
数据显示，前三季度我国商业银行继续保持了不良贷款余额与比例“双下降”的态势。截至2008年9月末，我国境内商业银行(包括国有商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、农村商业银行和外资银行)不良贷款余额1.27万亿元，比年初减少30.2亿元；不良贷款率5.49％，比年初下降0.67个百分点。
但根据银监会今年7月21日公布的上半年数据“不良贷款余额1.24万亿元，比年初减少259.2亿元”推算，第三季度商业银行不良贷款余额实际上反弹了约229亿元。
一般来说，银行贷款分五级，包括正常类、关注类、次级类、可疑类、损失类贷款，其中后三类为不良贷款。
农行重组致不良贷款增？
“仅从数据上来看，不良贷款余额增加但不良率下降是一个正常的经营表现。”国泰君安金融业首席分析师伍永刚认为，“此前不良贷款余额与比例持续双降，主要因为有银行上市，上市银行对不良贷款的处置力度也较大。”
在他看来，第三季度不良贷款余额上升，可能主要是银行核销、处置不良贷款力度放慢造成的，“经济下行可能反映会有一个滞后效应。”海通证券金融业高级分析师邱志承和中信建投研究员佘闵华的观点则是“经济下行可能是一个主要因素”。
根据银监会统计数据推算，不良贷款增加主要来自国有商业银行和农商行。截至9月末，国有商业银行的不良贷款余额为11173.8亿元，农村商业银行不良贷款余额208.8亿元；而在6月末，国有商业银行和农村商业银行不良贷款余额则分别为11031.7亿元和122.0亿元。由此推算，国有商业银行和农商行第三季度不良贷款增加约142亿元和86.8亿元。
“从已发布三季报的银行来看，工行不良贷款余额比中报下降了2.55亿元，建行不良贷款增加4.24亿元，虽然中行还没出，但相信应该不会太大，因此也有可能是农行重组资产所带来的不良贷款增加额。”佘闵华分析指出，“农村商业银行的增加额，很可能是因资产重组而暴露。”
关注中小企和房产制造
对于经济下行未来对银行的影响，三位分析师观点非常类似，均认为第四季度至2009年，银行不良贷款有可能出现大量增加，关注点集中于中小企业、制造业和房地产。
“我最担心制造业和大企业出现问题，尤其是大企业，它们贷款数额比较大，而且还存在各类信用担保，一旦出现问题对各银行都会带来较大伤害。”伍永刚分析指出，“相比较而言，中小企业贷款数额相对较少，而房地产业即使是开发企业，至少还有不动产担保。”
此外，就第四季度乃至2009年的不良贷款可能增加的量，佘闵华表示，“如果关注类贷款增加，则可能预示着不良贷款将上升。”
银监会昨日公布的不良贷款的结构显示，损失类贷款余额6058.2亿元；可疑类贷款余额4294.4亿元；次级类贷款余额2301.5亿元。
银监会昨日还公布了我国银行业金融机构的资产和负债的基本情况：截至9月末，我国银行业金融机构境内本外币资产总额为59.3万亿元，比上年同期增长17.2％；境内本外币负债总额为55.8万亿元，比上年同期增长了16.6％。
